ТРАНСФОРМАЦИЯ МОДЕЛЕЙ КРЕДИТОВАНИЯ В УСЛОВИЯХ ФОРМИРОВАНИЯ ЭКОСИСТЕМ ЦИФРОВОЙ ЭКОНОМИКИ
Keywords:
Цифровая экономика, экосистемы, трансформация кредитования, встроенные финансы, финансовые технологии (финтех), искусственный интеллект, Big Data, скоринг, маркетплейсы, банковская деятельность, кредитный рискAbstract
Статья посвящена исследованию процессов качественной трансформации моделей кредитования в условиях перехода от традиционного банковского обслуживания к функционированию в рамках многоотраслевых цифровых экосистем. В работе анализируется феномен «встроенных финансов» (Embedded Finance), который позволяет интегрировать кредитные продукты в нефинансовые платформы и маркетплейсы. В статье выявлены ключевые отличия экосистемных моделей кредитования, такие как использование альтернативных данных для скоринга, сокращение времени принятия решений и бесшовность клиентского пути. Особое внимание уделяется рискам, возникающим в новой парадигме, включая проблему монополизации данных платформенными гигантами и вопросы обеспечения кибербезопасности. Сделан вывод о необходимости адаптации регуляторной политики к условиям цифровой трансформации для поддержания финансовой стабильности и защиты прав потребителей финансовых услуг.
References
1. McKinsey (2024): Embedded finance: how banks and customer platforms are converging.
2. Carstens A. Big tech in finance and new challenges for public policy // BIS Speeches. — 2021. — URL: https://www.bis.org (дата обращения: 20.01.2026).
3. Organisation for Economic Co-operation and Development. OECD Digital Economy Outlook 2022. — Paris
4. OECD Publishing, 2022. — 330 p.; World Bank. The Use of Alternative Data in Credit Risk Assessment. — Washington, DC: World Bank Group, 2023. — 86 p.
5. Gorton G., Metrick A. Regulating the shadow banking system // Brookings Papers on Economic Activity. — 2010. — № 2. — P. 261–312.
6. Закон Республики Узбекистан «О платежах и платежных системах» от 01.11.2019 № ЗРУ-578 // Национальная база данных законодательства Республики Узбекистан. — URL: https://lex.uz
7. (дата обращения: 20.01.2026).
8. Центральный банк Республики Узбекистан. Цифровые финансовые услуги в банковской системе: прогресс и решение предстоящих задач. — Ташкент : ЦБ РУз, 2024. — 36 с.
9. Указ Президента Республики Узбекистан от 05.10.2020 № УП-6079 «Об утверждении стратегии “Цифровой Узбекистан — 2030”» // Национальная база данных законодательства Республики Узбекистан. — URL: https://lex.uz (дата обращения: 20.01.2026).
10. Uzbekistan Digital Economy Overview and Vision 2030. Ministry of digital technologies of the Republic of Uzbekistan. 2024.11/
11. Цифровые финансовые услуги в банковской системе: прогресс и решение предстоящих задач. https://cbu.uz/ru/
12. SQB создаёт цифровой банк для малого бизнеса. https://uza.uz/ru/posts/sqb-sozdayot-cifrovoy-bank-dlya-malogo-biznesa_796547?utm_source=chatgpt.com
13. Нурмухамедова Б.И., Джумамуратовна Х. Развитие финансовой инклюзии в Узбекистане в контексте реализации Стратегии «Узбекистан 2030». Science and Education" Scientific Journal | www.openscience.uz 25 December 2025 | Volume 6 Issue 12. 862-р.
14. Количество пользователей систем дистанционного банковского обслуживания на 1 октября 2025 г. https://cbu.uz/ru/statistics/paysistem/2941881/
